Opcje i kontrakty futures?
Opcja daje kupującemu prawo, ale nie obowiązek, zakupu (lub sprzedaży) składnika aktywów po określonej cenie w dowolnym momencie trwania kontraktu. Kontrakt futures zobowiązuje kupującego do zakupu określonego aktywa, a sprzedającego do sprzedaży i dostarczenia tego aktywa w określonym terminie w przyszłości.
Przykład kontraktu futures
Możesz zawrzeć kontrakt futures nasprzedać kupującemu określoną ilość pszenicy po ustalonej cenie, powiedzmy za sześć miesięcy. Jeśli cena pszenicy spadnie poniżej ceny kontraktowej po wygaśnięciu kontraktu, odniesiesz korzyść, ponieważ będziesz mógł sprzedać swoją pszenicę po wyższej cenie.
Kontrakty futures mają wiele zalet i wad. Do najbardziej powszechnych korzyści należą proste ceny, wysoka płynność i zabezpieczenie przed ryzykiem. Podstawowe wady tonie ma wpływu na przyszłe wydarzenia, wahania cen i możliwość spadku cen aktywów w miarę zbliżania się daty wygaśnięcia.
Krok 1: Podstawowym krokiem do rozpoczęcia handlu i zrozumienia, jak handlować kontraktami futures i opcjami, jestutwórz konto handlowe u brokera, gdzie możesz kupować i sprzedawać kontrakty futures i opcje. Kontrakty te są kupowane za pośrednictwem firm brokerskich zarejestrowanych na BSE lub NSE.
Kontrakt futures pozwala na obrót aktywem bazowym jedynie w terminie określonym w kontrakcie, natomiast opcje można wykonać w dowolnym momencie przed ich wygaśnięciem. Zarówno opcje, jak i kontrakty futures podlegają codziennemu rozliczeniu, a opcje handlowe lub kontrakty futures wymagają konta depozytowego u brokera.
Kontrakty futures i opcje to różne rodzaje kontraktów finansowych. W przypadku kontraktów futures obie strony muszą sfinalizować transakcję bez względu na wszystko. Z drugiej strony opcje dają Ci wybór – możesz zdecydować, czy kupić, czy sprzedać dany składnik aktywów, ale nie musisz. Więc,kontrakty futures to transakcja, którą trzeba wykonać, podczas gdy opcje to transakcja, którą można wykonać.
Rzeczywiście,kontrakty futures mogą być bardzo ryzykowneponieważ umożliwiają zajmowanie pozycji spekulacyjnych przy dużej dźwigni finansowej. Jednak kontrakty futures można również wykorzystać do zabezpieczenia, zmniejszając w ten sposób ogólną ekspozycję na ryzyko.
Co to jest kontrakt futures? Kontrakt futures jestprawnie wiążąca umowa kupna lub sprzedaży standaryzowanego składnika aktywów w określonym dniu lub w określonym miesiącu. Zazwyczaj kontrakty futures są przedmiotem obrotu elektronicznego na giełdach, takich jak CME Group, największa giełda kontraktów futures w Stanach Zjednoczonych.
Na przykład,rolnicy zajmujący się kukurydzą mogą korzystać z kontraktów futures, aby ustalić określoną cenę sprzedaży swoich zbiorów kukurydzy. W ten sposób zmniejszają swoje ryzyko i gwarantują otrzymanie stałej ceny. Gdyby cena kukurydzy spadła, rolnik odniósłby zysk na zabezpieczeniu, aby zrównoważyć straty wynikające ze sprzedaży kukurydzy na rynku.
Wiele może zależeć od Twojej tolerancji ryzyka, ale ogólnie rzecz biorąc,kontrakty futures są bardziej ryzykowne niż opcje. Kontrakt futures to wiążąca umowa pomiędzy kupującym i sprzedającym dotycząca handlu aktywami po ustalonej cenie w określonym z góry miesiącu w przyszłości, co oznacza, że kupujący i sprzedający są związani transakcją.
Która z nich jest bezpieczniejszą przyszłością czy opcją?
Jeśli chodzi o kontrakty futures i opcje, poziom tolerancji ryzyka może być zmienną składową, ale jest to pewnekontrakty futures są bardziej ryzykowne niż opcje. Nawet niewielkie zmiany ceny instrumentu bazowego wpływają na handel, w większym stopniu niż w przypadku handlu opcjami.
Kluczowa różnica między nimi polega na tym, że kontrakty futures wymagają od posiadacza kontraktu zakupu instrumentu bazowego w określonym dniu w przyszłości, podczas gdy opcje – jak sama nazwa wskazuje –dać zleceniodawcy możliwość podjęcia decyzji o wykonaniu umowy.
Większość brokerów wymaga rozmiaru konta wynoszącego 2000 USD lub mniej. Jednakże handel kontem opcyjnym za zaledwie kilkaset dolarów nie jest ostrożny. Strategie handlu opcjami działają najlepiej, gdy inwestor wykorzystuje tylko niewielką część dostępnego kapitału w jednej transakcji.
Nie potrzebujesz dużej sumy pieniędzy, aby zostać traderem opcji. Możesz zacząć od małej kwoty, z kapitałemmniej niż 2 miliony rupiizbyt. Jednakże, gdy zaczynasz od małego, musisz być ostrożnym inwestorem, aby ograniczyć możliwość strat i zwiększyć potencjał zwrotu ze swoich transakcji.
Innymi słowy, kontrakt futures może przynosić nieograniczone zyski lub straty. Tymczasem,kontrakt opcyjny może przynieść nieograniczony zysk, ale ogranicza potencjalną stratę.
Kontrakty futures są tańsze niż opcje na szeroką skalę, zwłaszcza jeśli od tego czasu zmienność jest wysokakontrakty na opcje są droższe, jeśli wahania są drastyczne.
Day trading na kontraktach futures to strategia stosowana przez aktywnych traderów na rynku w celu uzyskania zysku w wyniku nagłego ruchu na rynku. Jest to czynność polegająca na kupnie i sprzedaży kontraktu futures tego samego dnia bez zajmowania pozycji przez noc. W handlu dziennym inwestor wchodzi i wychodzi ze wszystkich pozycji tego samego dnia.
Opcje mogą być ryzykowne, ale kontrakty futures mogą być jeszcze bardziej ryzykowne dla inwestora indywidualnego. Kontrakty futures zobowiązują zarówno kupującego, jak i sprzedającego. Pozycje futures są codziennie wyceniane według wartości rynkowej, a w miarę zmiany ceny instrumentu bazowego może być konieczne wniesienie przez kupującego lub sprzedającego dodatkowego depozytu zabezpieczającego.
Kupujący może również sprzedać kontrakt opcji innemu nabywcy opcji w dowolnym momencie przed datą wygaśnięcia, po obowiązującej cenie rynkowej kontraktu. Jeżeli cena bazowego papieru wartościowego pozostaje względnie niezmieniona lub spada, wówczas wartość opcji będzie spadać w miarę zbliżania się daty wygaśnięcia.
Trzymanie kontraktu futures do daty jego wygaśnięcia nie jest konieczne. W praktyce,większość traderów wycofuje swoje kontrakty przed ich datą wygaśnięcia. Wszelkie zyski lub straty, które poczyniłeś, są rozliczane poprzez skorygowanie ich o depozyty zabezpieczające, które zdeponowałeś do dnia, w którym zdecydujesz się opuścić kontrakt.
Czy możesz wycofać się z kontraktu futures?
Istnieją dwa sposoby zakończenia pozycji w kontrakcie futures przed datą jego wygaśnięcia. Pierwszym jestsprzedać kontrakt komuś innemu. To zakończy Twoją pozycję, choć nie wygaśnie kontraktu. Druga, bardziej powszechna metoda, nazywa się „zamykaniem”.
Zarówno kontrakty futures, jak i opcje są instrumentami pochodnymi i są z natury bardziej ryzykowne niż handel akcjami. Ponieważ oba czerpią wartość z aktywów bazowych, zmiany cen aktywów bazowych determinują zysk lub stratę na tych kontraktach.
Dzięki kontraktom futures możesz sprzedać rynek lub kupić rynek.Możesz najpierw kupić, a następnie sprzedać kontrakt, aby zamknąć swoją pozycję. Możesz też najpierw sprzedać, a później kupić kontrakt, aby zrównoważyć swoją pozycję.
Dlaczego warto handlować kontraktami futures? Inwestorzy indywidualni i handlowcy najczęściej korzystają z kontraktów futuresjako sposób na spekulację na temat przyszłego ruchu cen instrumentu bazowego. Starają się czerpać zyski, wyrażając swoją opinię na temat kierunku, w jakim może zmierzać rynek w przypadku określonego towaru, indeksu lub produktu finansowego.
Dlaczego warto kupić opcję call? Największą zaletą zakupu opcji kupna jest tozwiększa zyski z ceny akcji. Przy stosunkowo niewielkim koszcie początkowym możesz cieszyć się wzrostem akcji powyżej ceny wykonania aż do wygaśnięcia opcji. Jeśli więc kupujesz opcję kupna, zwykle spodziewasz się wzrostu cen akcji przed wygaśnięciem.
References
- https://www.ibm.com/docs/en/i/7.3?topic=concepts-types-control-panels
- https://www.investopedia.com/ask/answers/difference-between-options-and-futures/
- https://www.lawinsider.com/dictionary/optional-features
- https://www.schwab.com/learn/story/understanding-futures-margin
- https://www.investopedia.com/articles/active-trading/090215/analyzing-5-most-liquid-commodity-futures.asp
- https://www.investopedia.com/articles/active-trading/020216/five-advantages-futures-over-options.asp
- https://www.wikijob.co.uk/trading/commodities/top-commodities-to-trade
- https://www.investopedia.com/terms/o/options-on-futures.asp
- https://smartasset.com/financial-advisor/futures-vs-options
- https://www.powercycletrading.com/why-are-some-options-so-expensive/
- https://www.motilaloswal.com/blog-details/which-is-more-risky:-futures-trading-or-options-trading/20719
- https://www.nasdaq.com/glossary/c/chicago-mercantile-exchange
- https://www.finra.org/investors/investing/investment-products/futures-and-commodities
- https://www.benzinga.com/money/are-futures-riskier-than-options
- https://www.bankrate.com/investing/what-are-call-options-learn-basics-buying-selling/
- https://www.targetstradingpro.com/commodity-options-trading/
- https://www.tdameritrade.com/retail-en_us/resources/pdf/TDA101286.pdf
- https://www.fisdom.com/which-is-better-futures-or-options/
- https://www.investopedia.com/articles/forex/033015/10-riskiest-investments.asp
- https://www.schwab.com/futures/what-are-futures
- https://www.isumsoft.com/windows-10/6-methods-to-open-programs-and-features-in-windows-10.html
- https://www.stockbrokers.com/guides/futures-trading
- https://learn.microsoft.com/en-us/windows/application-management/add-apps-and-features
- https://groww.in/blog/how-to-trade-in-futures-and-options
- https://support.microsoft.com/en-us/windows/where-is-control-panel-aef7065f-a9ec-1ba9-8cab-79b2b83bdda5
- https://learn.microsoft.com/en-us/answers/questions/1476237/optional-features-missing-win10-11
- https://www.dell.com/support/kbdoc/en-in/000137586/windows-10-various-methods-to-uninstall-problematic-programs-and-apps
- https://go4hosting.com/glossary/c/what-is-control-panel/
- https://www.5paisa.com/stock-market-guide/derivatives-trading/about-futures-contract
- https://www.indiainfoline.com/knowledge-center/derivatives/different-types-of-futures-contracts
- https://smartasset.com/investing/futures-vs-stocks
- https://jamapunji.pk/knowledge-center/risks-involved-futures-contracts
- https://www.instructables.com/Run-the-control-panel-as-admin/
- https://www.motilaloswal.com/article-details/all-about-options-trading-in-commodities/1242
- https://corporatefinanceinstitute.com/resources/derivatives/call-option/
- https://www.investopedia.com/terms/f/futures.asp
- https://www.tastylive.com/concepts-strategies/futures-options
- https://corporatefinanceinstitute.com/resources/commodities/a-guide-to-commodity-trading-secrets/
- https://www.kotaksecurities.com/futures-and-options/difference-between-futures-and-options/
- https://www.investopedia.com/ask/answers/08/minimum-amounts-of-money-to-start-trading.asp
- https://markets.businessinsider.com/news/etf/how-to-use-options-to-invest-like-warren-buffett-1032410561
- https://pcpltd.com/what-is-a-control-panel/
- https://en.wikipedia.org/wiki/Futures_contract
- https://www.fidelity.com/learning-center/trading-investing/should-you-trade-options
- https://learn.microsoft.com/en-us/troubleshoot/windows-server/shell-experience/use-run-as-start-app-admin
- https://www.sciencedirect.com/topics/engineering/control-panel
- https://www.nielit.gov.in/gorakhpur/sites/default/files/Gorakhpur/olevel_1_ittnb_b4_27mar_AKT.pdf
- https://it.nmu.edu/docs/changing-default-programs-windows
- https://www.forex.com/ie/news-and-analysis/top-ten-most-traded-global-commodities/
- https://brainly.in/question/23862288
- https://www.angelone.in/knowledge-center/futures-and-options/types-of-futures
- https://support.microsoft.com/en-us/windows/find-all-your-apps-and-programs-cadb9c4b-459d-dfcb-2964-14aac1d7d964
- https://www.investopedia.com/ask/answers/031015/how-risky-are-futures.asp
- https://www.5paisa.com/finschool/10-best-intraday-trading-strategies-tips-for-beginners/
- https://www.bajajfinserv.in/futures-and-options
- https://www.linkedin.com/pulse/what-most-profitable-form-trading-best-trader-cau2c
- https://www.tradebulls.in/learn-stock-market/equity-derivatives/forwards-futures-options-basics
- https://www.cmegroup.com/education/files/options-on-futures-brochure.pdf
- https://www.investopedia.com/how-to-trade-options-7378194
- https://www.5paisa.com/blog/best-option-selling-strategies
- https://www.mckinsey.com/industries/electric-power-and-natural-gas/our-insights/the-future-of-commodity-trading
- https://www.computerhope.com/jargon/c/controlp.htm
- https://en.wikipedia.org/wiki/Control_panel
- https://www.usbank.com/investing/financial-perspectives/investing-insights/why-and-how-to-invest-in-commodities.html
- https://www.fool.com/investing/how-to-invest/stocks/futures-vs-options/
- https://support.microsoft.com/en-us/windows/uninstall-or-remove-apps-and-programs-in-windows-4b55f974-2cc6-2d2b-d092-5905080eaf98
- https://www.schwab.com/learn/story/basics-trading-futures-contracts
- https://www.microcenter.com/tech_center/article/9243/how-to-enable-or-disable-features-in-windows-10
- https://answers.microsoft.com/en-us/windows/forum/all/turning-onoff-windows-features-in-control-panel/c6a13784-80dd-4cf9-98a5-1ca18e0e340b
- https://www.kotaksecurities.com/derivatives/how-to-buy-and-sell-futures-contracts/
- https://www.forbes.com/advisor/in/investing/how-does-trading-in-futures-and-options-work/
- https://www.ig.com/en/help-and-support/cfds/fees-and-charges/can-igs-oil-price-go-negative
- https://groww.in/p/difference-between-options-and-futures
- https://www.ig.com/en/commodities/oil/how-to-trade-oil-options
- https://groww.in/blog/how-to-trade-in-options-with-small-capital
- https://blog.ampglobal.com/why-futures-trading-is-the-best-option-for-a-day-trader
- https://www.lenovo.com/us/en/glossary/enable/
- https://www.bajajfinserv.in/futures-contract
- https://support.microsoft.com/en-us/windows/open-control-panel-in-windows-e8d6e3d8-4743-422c-7cf8-0b41f8f079a1
- https://www.econlib.org/library/Enc1/FuturesandOptionsMarkets.html
- https://groww.in/p/what-is-commodity-options
- https://www.tradingsetupsreview.com/best-futures-day-trading/
- https://www.nasdaq.com/articles/how-much-money-needed-start-trading-futures-2016-02-19
- https://ninjatrader.com/futures/why-trade-futures/futures-vs-stocks/
- https://secure.icicidirect.com/Trading/FNO/StaticData/FAQ-Futures.htm
- https://www.tdameritrade.com/futures/education-and-resources/futures-trading-faq.html
- https://www.schwab.com/learn/story/7-tips-every-futures-trader-should-know
- https://www.investopedia.com/robinhood-vs-td-ameritrade-4587956
- https://www.cmegroup.com/education/courses/options-on-futures-for-equity-traders/trading-options-on-futures-using-strategies-you-already-know.html
- https://support.microsoft.com/en-us/windows/repair-apps-and-programs-in-windows-e90eefe4-d0a2-7c1b-dd59-949a9030f317
- https://www.thestreet.com/investing/futures/what-are-futures-14763379
- https://aliceblueonline.com/antiq/beginner/difference-between-futures-and-options/