Co zrobiły banki centralne podczas kryzysu finansowego?
Rezerwa Federalna i inne banki centralne zareagowały na pogłębiający się kryzys jesienią 2008 roku nie tylko poprzezotwarcie nowych awaryjnych instrumentów wsparcia płynności, ale także poprzez obniżenie podstawowych stóp procentowych do wartości bliskich zera i podjęcie innych kroków w celu złagodzenia warunków finansowych.
W czasach kryzysów finansowych lub niedoborów płynności banki centralne działają jako zabezpieczeniezapewnienie awaryjnej płynności bankom. Interwencja ta zapobiega powszechnej panice, ogranicza ryzyko systemowe i utrzymuje funkcjonowanie systemu finansowego.
Zmniejszanie ryzyka na Wall Street. W następstwie kryzysu finansowego z lat 2008-2009 bankipodniosły swoje wymogi kapitałowe, zmniejszyły dźwignię finansową i były mniej narażone na kredyty hipoteczne subprime.
Stopy procentowe zwykle spadają w czasie recesji, gdy spada popyt na kredyty, inwestorzy szukają bezpieczeństwa, a konsumenci ograniczają wydatki. Bank centralny możeniższe krótkoterminowe stopy procentowei kupuj aktywa w czasie pogorszenia koniunktury, aby pobudzić wydatki.
W lutym 2009 r., za nowego prezydenta Baracka Obamy,Kongres przyjął amerykańską ustawę o odbudowie i reinwestycji o wartości 789 miliardów dolarów, co pomogło zakończyć recesję gospodarczą. Pakiet stymulacyjny obejmował obniżki podatków o wartości 212 miliardów dolarów i inicjatywy w zakresie infrastruktury, edukacji i opieki zdrowotnej o wartości 311 miliardów dolarów.
Kiedy banki chciały się zabezpieczyć, przestały pożyczać pieniądze.Firmy nie mogły uzyskać dostępu do kapitału i zamknęły swoje drzwi, wyrzucając miliony Amerykanów bez pracy. Bezrobotni Amerykanie nie byli w stanie dalej wydawać pieniędzy i toksyczna spirala spadkowa trwała nadal.
Bank centralny jestinstytucja publiczna odpowiedzialna za wdrażanie polityki pieniężnej, zarządzanie walutą kraju lub grupy krajów i kontrolowanie podaży pieniądza.
Drapieżna akcja kredytowa w formie kredytów hipotecznych subprime skierowana do nabywców domów o niskich dochodach, podejmowanie nadmiernego ryzyka przez globalne instytucje finansowe, ciągłe gromadzenie się toksycznych aktywów w bankach i pęknięcie bańki na rynku nieruchom*ości w Stanach Zjednoczonych zakończyły się „burzą doskonałą”, która doprowadziło do Wielkiej Recesji.
We wrześniu 2008 roku Lehman Brothers upadł w wyniku największego bankructwa w historii Stanów Zjednoczonych. Kiedy bańka pękła, instytucje finansowe pozostały w posiadaniu wartych biliony dolarów niemal bezwartościowych inwestycji w kredyty hipoteczne subprime.
Kryzys finansowy nastąpił, ponieważ banki były w stanie zbyt szybko wytworzyć za dużo pieniędzy i wykorzystać je do podniesienia cen domów i spekulacji na rynkach finansowych.
Jak bezpieczne są banki w czasie recesji?
Pieniądze zdeponowane na rachunkach bankowych będą bezpieczne, o ile Twoja instytucja finansowa będzie ubezpieczona na szczeblu federalnym. FDIC i Krajowa Administracja Unii Kredytowych (NCUA) nadzorują odpowiednio banki i spółdzielcze kasy oszczędnościowo-kredytowe. Te agencje federalne zapewniają również ubezpieczenie depozytów.
Giełda nowojorska (NYSE) na Wall Street, 31 stycznia 2024 r. w Nowym Jorku. Wybiegająca w przyszłość miara dotycząca amerykańskiej gospodarki w styczniu nadal, ale co istotne, nadal spadałanie sygnalizuje już recesji w 2024 r, co odzwierciedla sytuację gospodarczą przewyższającą oczekiwania.
Co się stanie z oprocentowaniem i płatnościami kredytu hipotecznego?Jeśli masz kredyt hipoteczny o stałym oprocentowaniu, Twoje miesięczne płatności pozostaną takie same, co może być korzystne w warunkach wysokiej inflacji. Jeśli jednak masz kredyt hipoteczny o zmiennym oprocentowaniu, spodziewaj się wzrostu płatności.
Wielki Kryzys 1929 r–39
Encyclopædia Britannica, Inc. Była to najgorsza katastrofa finansowa i gospodarcza XX wieku. Wielu uważa, że Wielki Kryzys został wywołany krachem na Wall Street w 1929 r., a później został zaostrzony przez złe decyzje polityczne rządu USA.
- Kryzys lat 1920–1921, recesja gospodarcza w USA po zakończeniu I wojny światowej.
- Krach na Wall Street w 1929 r. i Wielki Kryzys (1929–1939) – najgorszy kryzys w historii nowożytnej.
Wielka Recesja
W odpowiedzi Kongresuchwaliło amerykańską ustawę o odzyskiwaniu i reinwestycji z 2009 r., która przewidywała 800 miliardów dolarów na wspieranie ożywienia gospodarczego. Ustawa o odzyskaniu przypisała GAO szereg obowiązków mających na celu promowanie odpowiedzialności i przejrzystości w korzystaniu z tych funduszy.
Przyczyniła się do tego depresja gospodarczawiele banków (szczególnie małych) zbankrutuje. W tamtym czasie nie było ubezpieczenia depozytów, więc wiele osób wycofywało swoje depozyty z banków i zatrzymywało pieniądze jako walutę. Doszło do wielu paniek na banki, ponieważ deponenci obawiali się bankructwa.
Jak Frederick zauważył w przemówieniu z 1936 r., wiele banków upadło, aleznacznie więcej – w sumie ponad 14 000 w 1933 r. – nie zawiodło. Dostosowali się do zmieniających się czasów i znaleźli rozwiązania, aby dotrzymać obietnic złożonych klientom i nadal zapewniać społeczności kredyt finansowy.
Kryzys spustoszył krajowy sektor bankowy. Między1930 i 1933w całym kraju upadło ponad 9 000 banków i tym razem wiele z nich to duże, miejskie i pozornie stabilne instytucje. Nieliczne państwowe fundusze gwarancji depozytów szybko zostały przeciążone.
Banki mogą pożyczać ze stopą dyskontową odRezerwa Federalnaw celu zaspokojenia zapotrzebowania na rezerwy. Fed pobiera od banków stopę dyskontową, zwykle wyższą niż stopa, którą banki pobierają od siebie nawzajem.
Czy Fed jest bankiem centralnym?
Centralny system bankowy USA– Rezerwa Federalna, czyli Fed – to najpotężniejsza instytucja gospodarcza w Stanach Zjednoczonych, a może i na świecie.
Rada Gubernatorów– z siedzibą w Waszyngtonie – jest organem zarządzającym Systemu Rezerwy Federalnej. Kieruje nim siedmiu członków, czyli „gubernatorów”, którzy są nominowani przez Prezydenta Stanów Zjednoczonych i zatwierdzani na swoich stanowiskach przez Senat USA.
Wiele banków upadło, inne musiały zostać uratowane przez rządy, a jeszcze inne zostały zmuszone do fuzji z silniejszymi partnerami. Zmiażdżono akcje zwykłe banków, zmiażdżono także ich akcje uprzywilejowane, obcięto dywidendy iwielu inwestorów straciło część lub całość swoich pieniędzy.
Z drugiej strony, najbardziej energiczne i trwałe okresy wzrostu miały miejsce odod początku 1961 do połowy 1969 r, ze wzrostem o 53% (5,1% rocznie), od połowy 1991 r. do końca 2000 r. o 43% (3,8% rocznie) i od końca 1982 r. do połowy 1990 r. o 37% (4% rocznie) .
2008 w skrócie
Byli25upadłości banków w 2008 roku. Szczegółowy opis poniżej. Aby uzyskać więcej informacji na temat upadłości banku w konkretnym roku, wybierz datę z menu rozwijanego po prawej stronie lub wybierz miesiąc na wykresie.
References
- https://www.statista.com/statistics/421709/central-bank-assets-usa/
- https://www.imf.org/en/Blogs/Articles/2024/03/21/strengthen-central-bank-independence-to-protect-the-world-economy
- https://study.com/academy/lesson/hamilton-and-the-federalists-vs-jefferson-and-the-republicans.html
- https://www.thestreet.com/personal-finance/banks-most-at-risk-morningstar
- https://www.jdpower.com/business/press-releases/2023-canada-retail-banking-satisfaction-study
- https://www.minneapolisfed.org/about-us/our-history/history-of-central-banking
- https://www.federalreservehistory.org/essays/federal-reserve-act-signed
- https://positivemoney.org/issues/recessions-crisis/
- https://resources.newyorkfed.org/aboutthefed/history_article.html
- https://www.td.com/ca/en/personal-banking/solutions/cross-border-banking/accounts
- https://www.ncpedia.org/anti-federalists
- https://ung.edu/university-press/_uploads/files/us-history/US-History-I-Chapter-10.pdf
- https://www.springfinancial.ca/blog/save-invest/are-canadian-banks-safe-bank-run-2023
- https://www.investopedia.com/ask/answers/033015/how-did-financial-crisis-affect-banking-sector.asp
- https://www.digitalhistory.uh.edu/teachers/lesson_plans/pdfs/unit3_4.pdf
- https://en.wikipedia.org/wiki/Economy_of_the_United_States
- https://www.moneysense.ca/save/banking/the-best-banks-in-canada/
- https://www.studysmarter.co.uk/explanations/macroeconomics/financial-sector/functions-of-central-banks/
- https://www.rbcwealthmanagement.com/en-ca/private-banking
- https://www.chegg.com/homework-help/questions-and-answers/important-feature-central-bank-size-money-supply-controls-ability-set-fiscal-policy-operat-q97657305
- https://constitutioncenter.org/education/classroom-resource-library/classroom/5.3-info-brief-the-anti-federalists
- https://www.carlylefinancial.com/blog/if-the-dollar-collapses-what-happens-to-your-house/
- https://brainly.com/question/17625023
- https://quizlet.com/173769089/money-and-banking-p11-flash-cards/
- https://www.forbes.com/advisor/ca/banking/chequing/best-no-fee-chequing-accounts/
- https://www.investopedia.com/ask/answers/102015/do-interest-rates-increase-during-recession.asp
- https://www.forbes.com/advisor/investing/great-recession/
- https://www.chegg.com/homework-help/questions-and-answers/main-goal-central-banks-setting-interest-rates-protect-currency-inflation-prevent-runaway--q125567628
- https://pdxscholar.library.pdx.edu/cgi/viewcontent.cgi?article=1127&context=econ_fac
- https://www.stlouisfed.org/in-plain-english/the-fed-and-the-dual-mandate
- https://www.who.int/europe/about-us/our-work/sustainable-development-goals
- https://homework.study.com/explanation/describe-the-two-essential-functions-banks-perform-for-the-economy-and-why-they-are-important.html
- https://homework.study.com/explanation/what-is-the-main-problem-with-having-a-central-bank-that-is-not-independent-of-the-rest-of-the-government.html
- https://www.coursera.org/articles/management
- https://www.chegg.com/homework-help/questions-and-answers/following-advantage-central-banks-reduce-risk-runs-panics-conduct-bank-examinations-make-s-q123427595
- https://www.investopedia.com/terms/c/centralbank.asp
- https://dk.usembassy.gov/usa-i-skolen/presidential-elections-and-the-american-political-system/
- https://www.fdic.gov/resources/resolutions/bank-failures/in-brief/bfb2008.html
- https://quizlet.com/207762753/chapter-12-flash-cards/
- https://www.albany.edu/~bd445/Economics_350_Money_and_Banking_Slides_Spring_2013/Monetary_Crisis_in_the_Great_Depression.pdf
- https://www.loc.gov/exhibits/creating-the-united-states/formation-of-political-parties.html
- https://www.usnews.com/news/economy/articles/2024-02-20/leading-economic-indicators-no-longer-forecasting-a-recession
- https://www.fdic.gov/getbanked/pdf/top-reasons-to-open-a-bank-account.pdf
- https://en.wikipedia.org/wiki/List_of_economic_crises
- https://en.wikipedia.org/wiki/Big_Five_banks_of_Canada
- https://www.stilt.com/immigrants/list-of-canadian-banks-in-usa/
- https://www.history.com/news/bank-failures-great-depression-1929-crash
- https://exiap.ca/guides/best-banks-for-international-money-transfers
- https://quizlet.com/401114644/fed-questions-flash-cards/
- https://www.investopedia.com/articles/forex/06/centralbanks.asp
- https://www.pbs.org/wgbh/americanexperience/features/establishing-national-bank/
- https://www.senate.gov/about/origins-foundations/parties-leadership/overview.htm
- https://quizlet.com/explanations/questions/what-are-the-three-duties-of-a-central-bank-a7906767-36d0-4b68-97ae-bbf07bb9c8e2
- https://byjus.com/govt-exams/functions-of-bank/
- https://www.federalreservehistory.org/essays/first-bank-of-the-us
- https://homework.study.com/explanation/explain-two-concepts-of-central-bank-independence.html
- https://www.pewresearch.org/short-reads/2023/04/11/most-u-s-bank-failures-have-come-in-a-few-big-waves/
- https://www.linkedin.com/pulse/open-canadian-bank-account-online-non-residents-tebid-beltus-exuee
- https://www.businessinsider.com/personal-finance/is-money-safe-in-bank-during-recession
- https://www.yonkerspublicschools.org/cms/lib/NY01814060/Centricity/Domain/4975/The%20History%20of%20American%20Banking.pdf
- https://saylordotorg.github.io/text_international-finance-theory-and-policy/s16-04-monetary-autonomy-and-exchange.html
- https://www.investopedia.com/ask/answers/072815/why-do-commercial-banks-borrow-federal-reserve.asp
- https://en.wikipedia.org/wiki/2007%E2%80%932008_financial_crisis
- https://chargebacks911.com/my-bank-account-is-under-investigation/
- https://www.linkedin.com/pulse/crucial-role-central-banks-ensuring-financial-soren-azorian
- https://www.federalreserveeducation.org/about-the-fed/archive-structure-and-functions/
- https://www.investopedia.com/articles/investing/053115/how-central-banks-control-supply-money.asp
- https://www.marketwatch.com/guides/banking/largest-banks-in-the-us/
- https://www.gao.gov/blog/gao-100-our-role-during-times-national-crisis-great-depression%2C-great-recession%2C-and-coronavirus-pandemic
- https://www.federalreserveeducation.org/about-the-fed/archive-history/
- https://en.wikipedia.org/wiki/History_of_central_banking_in_the_United_States
- https://en.wikipedia.org/wiki/Democratic-Republican_Party
- https://www.bde.es/wbe/en/areas-actuacion/politica-monetaria/preguntas-frecuentes/politica-monetaria-y-estabilidad-precios/que-es-la-deflacion-y-por-que-es-importante-evitarla.html
- https://ca.finance.yahoo.com/news/eqb-inc-buy-canada-fastest-203000586.html
- https://www.investopedia.com/terms/b/bankrun.asp
- https://tc.scotiabank.com/about-scotiabank/inside-scotiabank/canadas-most-international-bank.html
- https://www.cliffsnotes.com/study-guides/american-government/economic-policy/the-goals-of-economic-policy
- https://www.linkedin.com/pulse/5-easiest-bank-accounts-open-online-canada-enoch-media-inc-ue4yc
- https://www.federalreserve.gov/aboutthefed.htm
- https://quizlet.com/83122487/econ-490-chapter-1-flash-cards/
- https://homework.study.com/explanation/what-is-management-s-primary-goal.html
- https://money.ca/banking/best-banks-in-canada
- https://www.investopedia.com/articles/03/050703.asp
- https://byjus.com/commerce/functions-of-the-central-bank/
- https://www.federalreserve.gov/aboutthefed/the-fed-explained.htm
- https://www.investopedia.com/articles/economics/09/financial-crisis-review.asp
- https://www.quora.com/What-would-happen-if-the-U-S-didnt-have-a-federal-reserve
- https://fctemis.org/notes/7682_week%20lesson%20note%20on%20central%20bank.%20pdf.pdf
- https://homework.study.com/explanation/which-of-the-following-best-describes-what-a-central-bank-uses-monetary-policy-to-do-a-ensure-that-the-government-has-a-balanced-budget-b-influence-financial-institutions-globally-c-ensure-that-the-government-is-sufficiently-funded-d-steer-the-econom.html
- https://www.fdic.gov/bank/historical/brief/brhist.pdf
- https://www.ratehub.ca/blog/excess-bank-fees-how-to-avoid-them/
- https://www.vaia.com/en-us/explanations/macroeconomics/financial-sector/functions-of-central-banks/
- https://www.imf.org/en/About/Factsheets/Sheets/2023/monetary-policy-and-central-banking
- https://www.investopedia.com/articles/investing/041515/why-federal-reserve-independent.asp
- https://ipbindia.com/banking-sector-in-india-importance/
- https://www.gilderlehrman.org/history-resources/lesson-plan/battle-over-bank-hamilton-v-jefferson
- https://ca.rbcwealthmanagement.com/documents/1938357/1938418/Moving_from_Canada_to_the_US_07122019_high.pdf/3d394a7c-77dc-4351-88eb-be8794072040
- https://history.wf.com/surviving-and-thriving-in-the-great-depression/
- https://en.wikipedia.org/wiki/Central_bank
- https://www.mtfxgroup.com/post/send-money-to-us/
- https://www.cfr.org/backgrounder/what-us-federal-reserve
- https://www.investopedia.com/news/10-years-later-lessons-financial-crisis/
- https://www.imf.org/en/Publications/fandd/issues/Series/Back-to-Basics/Monetary-Policy
- https://www.battlefields.org/learn/primary-sources/jeffersons-opinion-constitutionality-national-bank-1791
- https://www.investopedia.com/articles/investing/082015/3-biggest-canadian-banks.asp
- https://www.investopedia.com/articles/economics/08/federal-reserve.asp
- https://www.scotiabank.com/ca/en/0,,3789,00.html
- https://www.federalreserve.gov/aboutthefed/structure-federal-reserve-board.htm
- https://link.springer.com/chapter/10.1057/9780230280854_3
- https://www.investopedia.com/terms/b/bank.asp
- https://byjus.com/ias-questions/what-are-the-5-most-important-banking-services/
- https://brainly.com/question/13551965
- https://www.nerdwallet.com/ca/banking/big-5-big-6-banks-canada
- https://www.federalreserve.gov/faqs/about_12799.htm
- https://www.federalreserve.gov/monetarypolicy/monetary-policy-what-are-its-goals-how-does-it-work.htm
- https://en.wikipedia.org/wiki/Federalist_Party
- https://www.newyorkfed.org/aboutthefed/history_article.html
- https://www.quora.com/What-did-Thomas-Jefferson-and-Alexander-Hamilton-agree-on
- https://wowa.ca/canadian-banks-in-us
- https://www.nerdwallet.com/ca/banking/how-to-open-a-bank-account
- https://www.britannica.com/story/5-of-the-worlds-most-devastating-financial-crises
- https://www.santander.com/en/stories/what-is-a-central-bank
- https://quizlet.com/595098357/605-international-organizations-quiz-flash-cards/
- https://www.federalreservehistory.org/essays/second-bank-of-the-us
- https://www.aba.com/about-us/our-story/aba-history/1782-1799
- https://homework.study.com/explanation/which-best-describes-a-central-bank-s-primary-role-i-reducing-unemployment-and-stabilizing-prices-ii-supervising-the-commercial-banks-of-the-country-iii-controlling-stagflation-iv-acting-as-the-lender-of-last-resort-and-provide-financial.html
- https://www.collinsdictionary.com/dictionary/english/primary-goal
- https://analystprep.com/cfa-level-1-exam/economics/describe-roles-objectives-central-banks/
- https://www.stlouisfed.org/in-plain-english/who-owns-the-federal-reserve-banks
- https://www.cliffsnotes.com/tutors-problems/Public-Relations/48502043-What-is-a-goal-There-are-two-types-of-goals-name-and-explain/